Forståelse kreditkort interesse

kreditkort kan være både en velsignelse og en forbandelse. Hvis du ” re trængte til kontanter og virkelig ønsker at gøre dette køb, du kan oplade det og betale det ud senere. Og hvis du har et belønningskort, kan det være endnu bedre, fordi du kan samle point eller cash back. Men hvis du er tilbøjelig til at bære en balance, skal du vente længere med at betale det på grund af den heftige interesse, som nogle virksomheder opkræver.

faktisk nåede revolverende forbrugerkreditkortgæld næsten $1.,1 billioner i slutningen af februar 2020 ifølge Federal Reserve G19-rapporten. Amerikanerne betalte så meget som 121 milliarder dollars i renter og gebyrer kombineret ved udgangen af 2019. Det er ingen overraskelse, da Federal Reserve rapporterede i februar 2020, at den gennemsnitlige rente på kreditkort, der blev vurderet interesse nået et astronomisk 16.61%, og nogle kan køre så højt som 30% for de konti, der er under straf APR vilkår. Så hvis du har svært ved at komme videre med den slags bagage, ved, at du”ikke er alene.,

men det kan hjælpe med at mindske virkningen af kreditkortgæld på din økonomi, hvis du bedre kunne forstå, hvordan renter og renter fungerer. Her er nogle grundlæggende noter til at hjælpe dig som du sænke dit kreditkort gæld.

Hvad er kreditkortinteresse?

renter, typisk udtrykt som en årlig procentsats (APR), er det gebyr, der betales for privilegiet at låne penge. Dette gebyr er den pris, en person betaler for evnen til at bruge penge i dag, som ellers ville tage tid at akkumulere., Omvendt, hvis du udlåner pengene, kompenserer dette gebyr/renter dig for at opgive muligheden for at bruge disse penge i dag.

renter opkræves kun af de penge, du skylder i slutningen af hver måned. Så, hvis du ” re ikke en af de heldige, der kan betale saldoen hver måned, du vil pådrage interesse. At bære en balance kommer med ekstra gebyrer. Men disse gebyrer er forskellige baseret på, hvad du opkræver til dit kreditkort., Hvis du foretager et kontant forskud eller en balanceoverførsel, kan du ende med at betale en højere rente og andre gebyrer på disse gebyrer sammenlignet med enkle køb.

nogle kreditkortrenter involverer variabel rente, så sørg for at kontrollere det med småt. Det betyder, at renten ændres med prime rate. Prime er den rente, der er fastsat af din långiver, hvilket er et par point højere end federal funds-satsen, der er fastsat af Fed. Hvis denne sats går op, vil dit kreditkort Sats også. Så holde det i tankerne, når du”re ved hjælp af dit kort.,

Hvordan Gør Kredit Card Interesse Arbejde?

den rente, du ser på din erklæring eller vilkår og betingelser for dit kort, noteres i årlige vilkår (APR er årlig procentsats). Kortudstederen vil anvende renter på din konto baseret på den daglige sats, som er din rente divideret med 365. Kreditkortselskabet vil derefter bruge det daglige tal og multiplicere det med din saldo i slutningen af hver dag i faktureringsperioden.,

Hvis dit kort f.eks. leveres med en sats på 16% årligt, vil den daglige sats være 0,044%. Hvis du havde en saldo på $ 500, ville du pådrage $ 0.22 i renter for i alt $500.22 den næste dag. Denne proces fortsætter, når du foretager nye køb indtil udgangen af måneden. Hvis du havde en saldo på $ 500 i begyndelsen af måneden og ingen andre gebyrer, ville du ende med en regning på $506.60 med renter.

Hvad er en god rente på et kreditkort?,

det er vanskeligt at definere en god sats på et kreditkort, fordi det hele afhænger af din kredit score og den involverede långiver. De allerbedste renter på markedet tilbydes dem med fremragende kredit, da de udgør den laveste risiko med hensyn til at tilbagebetale, hvad de skylder. Omvendt kan dem med dårlig kredit eller ingen kredit historie typisk kun kvalificere sig til kreditkortrenter, der kan være betydeligt højere, nogle gange endda dobbelt så høje som dem, der er tilgængelige for dem med fremragende kredit., Den bedste måde at finde ud af, hvilke priser du kan kvalificere sig til, er at få adgang til din nuværende kredit score og se rækken af satser til rådighed for kort, der kræver, at niveauet af kredit til at anvende.

To Interesse Scenarier

Den gennemsnitlige kreditkort gæld båret af AMERIKANSKE husholdninger i februar 2020 blev anslået til at være $9,151 ($1.096 billioner divideret med det anslåede antal af AMERIKANSKE Husholdninger til 2019). Faktisk tegner kreditkortgæld sig for en meget betydelig del af den samlede roterende forbrugergæld., Det er klart, at kreditkort er en vigtig del af vores daglige liv, hvorfor det er vigtigt at forstå effekten af denne rente på det samlede du betaler.

lad os sige, at John og Jane begge har $2.000 gæld på deres kreditkort, som kræver en minimumsbetaling på 3% eller $10, alt efter hvad der er højere. Begge er strapped for kontanter, men Jane formår at betale en ekstra $10 oven på hendes minimum månedlige betalinger. John betaler kun minimum.

hver måned opkræves John og Jane en årlig rente på 20% af deres korts udestående saldi., Så når John og Jane foretager betalinger, går en del af disse betalinger til at betale renter, og en del går til hovedstolen.

Her er fordelingen af tallene for den første måned af Johns kreditkortgæld:

disse beregninger udføres hver måned, indtil kreditkortgælden er betalt.

i sidste ende betaler John $4.241 i alt over 15 år for at frigøre $2.000 i kreditkortgæld. Den interesse, som John betaler i løbet af de 15 år udgør $ 2,241, højere end den oprindelige kreditkortgæld.,

fordi Jane betalte en ekstra $10 om måneden, betaler hun i alt $3,276 over syv og et halvt år for at frigøre $2.000 i kreditkortgæld. Jane betaler i alt $ 1.276 i renter.

den ekstra $10 om måneden sparer Jane næsten $1,000 og skærer sin tilbagebetalingstid med mere end syv år.

lektionen her er, at hver lille smule tæller. At betale to gange dit minimum eller mere kan drastisk reducere den tid, det tager at betale saldoen, hvilket fører til lavere renteudgifter.,

men som vi vil se nedenfor, selv om det er klogt at betale mere end dit minimum, er det bedst simpelthen ikke at bære en saldo på alle.

20% afkast garanteret?

som investor ville du være begejstret for at få et årligt afkast på 17% til 20% på en aktieportefølje, ikke? Faktisk, hvis du var i stand til at opretholde den slags afkast på lang sigt, ville du konkurrere med at investere legender som Peter Lynch, .arren Buffett, George Soros og værdiinvesterende guru Jim Gipson.,

endnu, Hvis du har modtaget en e-mail med en emnelinje, der skreg, “20% afkast garanteret!”du vil sandsynligvis være skeptisk. Men tænk over det: der er mindst en garanti, der er ironclad: hvis dit kreditkort opkræver 20% renter om året, og du betaler saldoen, er du garanteret at redde dig selv fra at miste 20%, hvilket på en måde svarer til at gøre 20% afkast.

optjening af renter vs. betaling af renter

investorer er ofte tilbageholdende med at betale deres kreditkort ned og vælger i stedet at lægge pengene i investerings-eller opsparingskonti., Mange faktorer driver enkeltpersoner til at gøre dette. En af disse faktorer er folks tendens til at have mentale konti, hvilket får dem til at placere en anden betydning på forskellige konti og på de penge, der er indeholdt i dem. Mental regnskab forhindrer undertiden investorer i at se på deres økonomi som helhed. At holde en kostbar kreditkortsaldo, mens du bruger pengene til investeringer, negerer faktisk eventuelle investeringsgevinster, du måtte gøre. Medmindre du er en verdensklasse investor, investere i stedet for at betale din kreditkortsaldo er en garanteret tab af penge., På den anden side, betaler dit kreditkort gæld garanterer dig en tilbagevenden, en tilbagevenden uanset dit kort afgifter du. Så husk, $ 1 er $ 1, uanset om det er investeret eller tabt. At ikke tænke på denne måde kan være meget dyrt.

Hvis du har penge på din investerings-eller opsparingskonto, eller du har $1.000 brændende et hul i dine jeans, skal du tage pengene og betale dit kreditkort. Når du fjerne din høj rente gæld, har du flere penge, fordi du ikke gør renter betalinger og fordi dine investeringer virkelig vil vokse.,

den nederste linje

historiens moral: det kan være meget dyrt at bære en saldo på dit kort. Betal din kreditkortsaldo helt. Med de astronomiske renter, som kreditkortselskaber opkræver, giver det simpelthen ikke mening, hvis du har besparelser andre steder, at bære en balance. Hvis du ikke helt kan betale din saldo, skal du i det mindste øge din månedlige betaling, endda lidt. Alternativt kan du overveje at skifte til et balanceoverførselskort med en bedre rente. Uanset hvad vil det være mere rentabelt i det lange løb.,

---