ratios de rentabilidad

¿Qué Rentabilidad Ratios de Decir?

para la mayoría de las relaciones de rentabilidad, tener un valor más alto en relación con la relación de un competidor o en relación con la misma relación de un período anterior indica que la empresa está haciendo bien. Los ratios de rentabilidad son más útiles cuando se comparan con empresas similares, la propia historia de la empresa o los ratios promedio para la industria de la empresa.,

por ejemplo, el margen de beneficio bruto es uno de los ratios de rentabilidad o margen más utilizados. El beneficio bruto es la diferencia entre los ingresos y los costos de producción—llamado costo de los bienes vendidos (COGS). Algunas industrias experimentan estacionalidad en sus operaciones, como la industria minorista. Los minoristas suelen experimentar ingresos y ganancias significativamente más altos durante la temporada de vacaciones de fin de año.,

por lo tanto, no sería útil comparar el margen de beneficio bruto del cuarto trimestre de un minorista con su margen de beneficio bruto del primer trimestre porque no son directamente comparables. Comparar el margen de beneficio del cuarto trimestre de un minorista con su margen de beneficio del cuarto trimestre del año anterior sería mucho más informativo.

ejemplo de cómo usar Ratios de rentabilidad

Las ratios de rentabilidad son una de las métricas más populares utilizadas en el análisis financiero, y generalmente se dividen en dos categorías: ratios de margen y ratios de retorno., Los ratios de margen dan una idea, desde varios ángulos diferentes, de la capacidad de una empresa para convertir las ventas en un beneficio.

los ratios de rendimiento ofrecen varias formas diferentes de examinar qué tan bien una empresa genera un rendimiento para sus accionistas. Algunos ejemplos de ratios de rentabilidad son el margen de beneficio, el rendimiento de los activos (ROA) y el rendimiento de los fondos propios (ROE).

Margen de beneficio

diferentes márgenes de beneficio se utilizan para medir la rentabilidad de una empresa en varios niveles de costo, incluyendo margen bruto, margen operativo, margen antes de impuestos y margen de beneficio neto., Los márgenes se reducen a medida que se tienen en cuenta capas de costos adicionales, como el costo de los bienes vendidos (COGS), los gastos operativos y los impuestos.

el margen bruto mide cuánto gana una empresa después de contabilizar los COGS. El margen operativo es el porcentaje de ventas que queda después de cubrir los engranajes y los gastos operativos. El margen antes de impuestos muestra la rentabilidad de una empresa después de contabilizar los gastos no operativos. El margen de beneficio neto es la capacidad de una empresa para generar ganancias después de todos los gastos e impuestos.,

retorno sobre activos

la rentabilidad se evalúa en relación con los costos y gastos y se analiza en comparación con los activos para ver qué tan efectiva es la implementación de activos de una empresa para generar ventas y ganancias. El uso del término «rendimiento» en la relación ROA habitualmente se refiere al beneficio neto o ingreso neto—el valor de las ganancias de las ventas después de todos los costos, gastos e impuestos. ROA es el ingreso neto dividido por el activo total.

cuantos más activos ha acumulado una empresa, más ventas y beneficios potenciales puede generar., A medida que las economías de escala ayudan a reducir los costos y mejorar los márgenes, los rendimientos pueden crecer a un ritmo más rápido que los activos, lo que en última instancia aumenta el ROA.

rendimiento del capital

ROE es un ratio clave para los accionistas, ya que mide la capacidad de una empresa para obtener un rendimiento de sus inversiones en Capital. ROE es el ingreso neto dividido por el patrimonio neto de los accionistas. El ROE puede aumentar sin inversiones de capital adicionales, ya que el ratio puede aumentar debido a un mayor ingreso neto debido a una mayor base de activos financiada con deuda.,