Le risque des prêts hypothécaires à risque par un nouveau nom

la simple mention du mot « subprime » suffit à envoyer des frissons dans le dos des investisseurs, des banquiers et des propriétaires. Et il y a une très bonne raison. Les prêts hypothécaires à risque ont été l’un des principaux moteurs de la Grande Récession. Mais ils semblent faire un retour avec un nouveau nom—prêts hypothécaires à risque.

Il existe plusieurs types de structures de prêts hypothécaires à risque disponibles sur le marché. Mais une rose d’un autre nom sent-elle aussi douce? Qui ne peuvent pas nécessairement être le cas., Lisez la suite pour en savoir plus sur ces prêts hypothécaires et ce qu’ils représentent.

qu’Est Ce qu’un des prêts Hypothécaires à risque?

un prêt hypothécaire à risque est un type de prêt accordé à des personnes ayant des scores de crédit médiocres—640 ou moins, et souvent inférieurs à 600—qui, en raison de leurs antécédents de crédit déficients, ne seraient pas en mesure de se qualifier pour les prêts hypothécaires conventionnels.

Il y a une grande quantité de risque associé aux prêts hypothécaires à risque., Le terme subprime lui-même se réfère aux emprunteurs et à leur situation financière plutôt qu’au prêt lui-même. Les emprunteurs subprimes sont plus susceptibles de faire défaut que ceux qui ont des cotes de crédit plus élevées.

étant donné que les emprunteurs subprimes présentent un risque plus élevé pour les prêteurs, les prêts hypothécaires subprimes facturent généralement des taux d’intérêt supérieurs au taux préférentiel. Les taux d’intérêt des prêts hypothécaires à risque sont déterminés par plusieurs facteurs différents: mise de fonds, pointage de crédit, retards de paiement et défauts de paiement sur le rapport de crédit d’un emprunteur.,

Types de prêts hypothécaires à risque

Les principaux types de prêts hypothécaires à risque comprennent les prêts hypothécaires à taux fixe avec des durées de 40 à 50 ans, les prêts hypothécaires à intérêt unique et les prêts hypothécaires à taux variable (ARMs).

prêts hypothécaires à intérêt fixe

Un autre type d’hypothèque à risque est une hypothèque à taux fixe, accordée pour une durée de 40 ou 50 ans, contrairement à la période standard de 30 ans. Cette longue période de prêt réduit les paiements mensuels de l’emprunteur, mais il est plus susceptible d’être accompagnée d’un taux d’intérêt plus élevé., Les taux d’intérêt disponibles pour les prêts hypothécaires à intérêt fixe peuvent varier considérablement d’un prêteur à l’autre. Pour rechercher les meilleurs taux d’intérêt disponibles, utilisez un outil comme une calculatrice hypothécaire.

Réglable-prêts Hypothécaires à Taux

Un prêt hypothécaire à taux variable commence par un taux d’intérêt fixe et plus tard, pendant la durée du prêt, passe à un taux variable. Un exemple courant est le bras 2/28. Le bras 2/28 est un prêt hypothécaire de 30 ans avec un taux d’intérêt fixe pendant deux ans avant d’être ajusté., Une autre version typique du prêt ARM, Le 3/27 ARM, a un taux d’intérêt fixe pendant trois ans avant de devenir variable.

Dans ces types de prêts, le taux variable est déterminée sur la base d’un indice majoré d’une marge. Un indice couramment utilisé est ICE LIBOR. Avec les armes, les paiements mensuels de l »emprunteur sont généralement plus faibles au cours de la durée initiale. Cependant, lorsque leurs prêts hypothécaires sont remis à zéro au taux variable plus élevé, les paiements hypothécaires augmentent généralement de manière significative., Bien sûr, le taux d’intérêt pourrait diminuer avec le temps, en fonction de l’indice et des conditions économiques, ce qui, à son tour, réduirait le montant du paiement.

Les armes ont joué un rôle énorme dans la crise. Lorsque les prix des maisons ont commencé à baisser, de nombreux propriétaires ont compris que leurs maisons ne valaient pas le montant du prix d’achat. Ceci, couplé avec la hausse des taux d’intérêt conduit à une quantité massive de défaut. Cela a conduit à une augmentation drastique du nombre de saisies hypothécaires à risque en août 2006 et à l’Éclatement de la bulle immobilière qui a suivi l’année suivante.,

prêts hypothécaires à intérêt unique

le troisième type d’hypothèque à risque est une hypothèque à intérêt unique. Pour la durée initiale du prêt, qui est généralement de cinq, sept ou 10 ans, les paiements en principal sont reportés de sorte que l’emprunteur ne paie que des intérêts. Il peut choisir d’effectuer des paiements envers le principal, mais ces paiements ne sont pas requis.

Lorsque ce terme se termine, l’emprunteur commence à payer sur le capital, ou il peut choisir de refinancer le prêt hypothécaire., Cela peut être une option intelligente pour un emprunteur si son revenu a tendance à fluctuer d’année en année, ou s’il souhaite acheter une maison et s’attend à ce que son revenu augmente d’ici quelques années.

hypothèques dignité

l’hypothèque dignité est un nouveau type de prêt subprime, dans lequel l’emprunteur verse un acompte d’environ 10% et accepte de payer un intérêt à taux plus élevé pour une période déterminée, généralement pendant cinq ans., S’il effectue les paiements mensuels à temps, après cinq ans, le montant qui a été payé en intérêts sert à réduire le solde de l’hypothèque et le taux d’intérêt est abaissé au taux préférentiel.

la crise des  » Subprimes aujourd’Hui

Après la bulle a éclaté, il était pratiquement impossible pour quelqu’un avec un score de crédit en dessous de 640 à obtenir un prêt à domicile. Avec la stabilisation de l’économie, les prêts hypothécaires à risque font leur retour., La demande des propriétaires et des prêteurs augmente pour ces types de prêts immobiliers. Wells Fargo a également pris position dans le nouveau train des subprimes. Jusqu’en 2015, la banque approuvait les acheteurs potentiels de maisons avec des cotes de crédit aussi basses que 600 pour les prêts de la Federal Housing Administration (FHA).

Cette fois, cependant, le Bureau de la Protection financière des consommateurs (CFPB) impose des restrictions sur ces prêts hypothécaires à risque. Les acheteurs potentiels doivent être conseillés par un représentant approuvé par le département du logement et du développement urbain des États-Unis., D’autres restrictions imposées à ces nouveaux prêts hypothécaires à risque limitent les augmentations des taux d’intérêt et d’autres conditions du prêt. Tous les prêts doivent également être correctement assurés.

Ils sont également de revenir à une augmentation des coûts. Maintenant, les prêts hypothécaires à risque viennent avec des taux d’intérêt qui peuvent être aussi élevés que 8% à 10% et peuvent nécessiter des acomptes allant jusqu’à 25% à 35%.,

les prêts hypothécaires à risque sont risqués

étant donné que ces prêts hypothécaires sont spécifiquement pour les personnes qui ne sont pas admissibles à un prêt hypothécaire à taux préférentiel—ce qui signifie généralement que l’emprunteur aura du mal à rembourser le prêt—l’organisation ou la banque qui prête l’argent a le droit de facturer des taux,

Mais quand les gens qui ont déjà eu du mal à gérer la dette dans le passé contractent ces prêts, ils font face à un avenir plus difficile, pour ne pas mentionner coûteux que ceux qui ont de bonnes cotes de crédit et peuvent se permettre des prêts avec des taux d’intérêt plus raisonnables.

effondrement des prêts hypothécaires à risque

Les prêts hypothécaires à risque et la crise des subprimes sont généralement les coupables nommés pour le début de la Grande Récession.,

de nombreux prêteurs ont accordé ces prêts de 2004 à 2006, en raison de la baisse des taux d’intérêt, de la liquidité élevée du capital et de la possibilité de réaliser beaucoup de profits. En prolongeant ces prêts à risque plus élevé, les prêteurs ont imposé des taux d’intérêt supérieurs au taux préférentiel afin de compenser le risque supplémentaire qu’ils assumaient.

ils ont également financé les prêts hypothécaires en les mettant en commun, puis en les vendant à des investisseurs sous forme de placements reconditionnés., La forte augmentation du nombre de personnes qui pouvaient soudainement se permettre des prêts hypothécaires a conduit à une pénurie de logements, ce qui a augmenté les prix des logements et, par conséquent, le montant du financement des propriétaires potentiels nécessaires.

Il semblait de plus en spirale ascendante. L’inconvénient était que des prêts étaient accordés à des personnes qui ne pouvaient pas les rembourser. Quand un grand nombre a commencé à faire défaut sur leurs prêts hypothécaires et le taux de saisies de logements monté en flèche, les prêteurs ont perdu tout l’argent qu’ils ont étendu. De même que de nombreuses institutions financières qui ont investi massivement dans les prêts hypothécaires titrisés., Beaucoup ont connu des difficultés financières extrêmes-même la faillite.

la crise des prêts hypothécaires à risque s’est poursuivie de 2007 à 2010, se transformant en récession mondiale, ses effets se propageant sur les marchés financiers et les économies du monde entier.

la ligne de fond

bien que les prêts subprimes augmentent le nombre de personnes qui peuvent acheter des maisons, il est plus difficile pour ces personnes de le faire et augmente les chances qu’ils feront défaut sur leurs prêts. Défaut blesse à la fois l’emprunteur et son pointage de crédit ainsi que le prêteur.,

Les Défenseurs des nouveaux prêts hypothécaires à risque soulignent que les acheteurs de maisons ne sont pas obligés de payer indéfiniment ces taux d’intérêt élevés. Une fois que les acheteurs peuvent prouver qu’ils sont capables de payer leurs hypothèques à temps, leurs scores de crédit devraient augmenter, et ils peuvent refinancer leurs prêts immobiliers à des taux plus bas.

en effet, beaucoup de gens qui prennent les armes parient sur le fait que lorsque le taux variable entrera en vigueur, ils auront nettoyé leur rapport de crédit dans la mesure où ils seront admissibles à un nouveau financement plus avantageux.,

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