refinancement

Qu’est-ce qu’un refinancement?

un refinancement, ou « refi » en abrégé, fait référence au processus de révision et de remplacement des termes d’un contrat de crédit existant, généralement en ce qui concerne un prêt ou une hypothèque. Lorsqu’une entreprise ou un particulier décide de refinancer une obligation de crédit, ils cherchent effectivement à apporter des changements favorables à leur taux d’intérêt, à leur calendrier de paiement et/ou à d’autres conditions décrites dans leur contrat. S’il est approuvé, l’emprunteur obtient un nouveau contrat qui remplace l’accord initial.,

Les emprunteurs choisissent souvent de se refinancer lorsque l’environnement des taux d’intérêt change considérablement, ce qui entraîne des économies potentielles sur le paiement de la dette d’un nouvel accord.

fonctionnement d’un refinancement

Les consommateurs cherchent généralement à refinancer certains titres de créance afin d’obtenir des conditions d’emprunt plus favorables, souvent en réponse à des conditions économiques changeantes. Les objectifs communs du refinancement sont d »abaisser un taux d » intérêt fixe pour réduire les paiements sur la durée du prêt, de changer la durée du prêt, ou de passer d  » un prêt hypothécaire à taux fixe à un prêt hypothécaire à taux réglable (ARM) ou vice versa.,

Les emprunteurs peuvent également se refinancer parce que leur profil de crédit s’est amélioré, en raison des changements apportés à leurs plans financiers à long terme, ou pour rembourser leurs dettes existantes en les consolidant en un seul prêt à bas prix.

la motivation la plus courante pour le refinancement est l’environnement de taux d’intérêt. Parce que les taux d’intérêt sont cycliques, de nombreux consommateurs choisissent de refinancer lorsque les taux baissent. La politique monétaire nationale, le cycle économique et la concurrence sur le marché peuvent être des facteurs clés qui entraînent une hausse ou une baisse des taux d’intérêt pour les consommateurs et les entreprises., Ces facteurs peuvent influer sur les taux d’intérêt de tous les types de produits de crédit, y compris les prêts non renouvelables et les cartes de crédit renouvelables. Dans un environnement de taux à la hausse, les débiteurs avec des produits à taux variable finissent par payer plus d’intérêts; l’inverse est vrai dans un environnement de taux à la baisse.

afin de refinancer, un emprunteur doit s’adresser à son prêteur existant ou à un nouveau prêteur avec la demande et remplir une nouvelle demande de prêt. Le refinancement implique ensuite de réévaluer les conditions de crédit et la situation financière d’une personne ou d’une entreprise., Les prêts à la consommation généralement considérés pour le refinancement comprennent les prêts hypothécaires, les prêts automobiles et les prêts étudiants.

les Entreprises peuvent également chercher à refinancer les prêts hypothécaires sur immeubles commerciaux. De nombreux investisseurs commerciaux évalueront leurs bilans d’entreprise pour les prêts aux entreprises émis par les créanciers qui pourraient bénéficier de taux du marché plus bas ou d’un profil de crédit amélioré.

Types de Refinancement

Il existe plusieurs types d’options de refinancement. Le type de prêt qu’un emprunteur décide d’obtenir dépend des besoins de l’emprunteur., Certaines de ces options de refinancement comprennent:

• refinancement à taux et à terme: c’est le type de refinancement le plus courant. Le refinancement à taux et à terme se produit lorsque le prêt original est payé et remplacé par un nouvel accord de prêt qui nécessite des paiements d’intérêts inférieurs.
• refinancement des retraits: les retraits sont courants lorsque la valeur de l’actif sous-jacent qui garantit le prêt a augmenté. La transaction consiste à retirer la valeur ou les capitaux propres de l’actif en échange d’un montant de prêt plus élevé (et souvent d’un taux d’intérêt plus élevé)., En d’autres termes, lorsqu’un actif augmente en valeur sur le papier, vous pouvez accéder à cette valeur avec un prêt plutôt qu’en le vendant. Cette option augmente le montant total du prêt, mais donne à l’emprunteur accès à l’argent immédiatement tout en conservant la propriété de l’actif.
• Refinancement en espèces: un refinancement en espèces permet à l’emprunteur de rembourser une partie du prêt pour un ratio prêt-valeur (LTV) inférieur ou des paiements de prêt plus petits.
• refinancement de Consolidation: dans certains cas, un prêt de consolidation peut être un moyen efficace de refinancement., Un refinancement de consolidation peut être utilisé lorsqu’un investisseur obtient un seul prêt à un taux inférieur à son taux d’intérêt moyen actuel pour plusieurs produits de crédit. Ce type de refinancement exige que le consommateur ou l’entreprise demande un nouveau prêt à un taux inférieur, puis rembourse la dette existante avec le nouveau prêt, laissant son capital total en circulation avec des paiements de taux d’intérêt nettement inférieurs.

les avantages et Les Inconvénients de Refinancement

Exemple de Refinancement

Voici un exemple hypothétique de la façon dont le refinancement des œuvres. Disons que Jane et John ont une hypothèque à taux fixe de 30 ans., Les intérêts qu’ils paient depuis qu’ils ont verrouillé leur taux il y a 10 ans sont de 8%. En raison des conditions économiques, les taux d’intérêt baissent. Le couple atteint leur banque et est en mesure de refinancer leur prêt existant à un nouveau taux de 4%. Cela permet à Jane et John de verrouiller un nouveau taux pour les 20 prochaines années tout en réduisant leur paiement hypothécaire mensuel régulier. Si les taux d’intérêt baissent à nouveau à l’avenir, ils pourraient être en mesure de refinancer à nouveau pour réduire encore leurs paiements.

refinancement D’entreprise

le refinancement D’entreprise est le processus par lequel une entreprise réorganise ses obligations financières en remplaçant ou en restructurant ses dettes existantes., Le refinancement d’entreprise est souvent fait pour améliorer la situation financière d’une entreprise et peut également être fait alors qu’une entreprise est en difficulté avec l’aide de la restructuration de la dette. Le refinancement des entreprises consiste souvent à faire appel à des émissions plus anciennes d’obligations d’entreprises, dans la mesure du possible, et à émettre de nouvelles obligations à des taux d’intérêt plus bas.,

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