eszközök megtérülése & ROA képlet
ROA képlet / eszközök megtérülése számítás
eszközök megtérülése (ROA) a befektetés megtérülésének egy típusa (ROI)ROI képlet (befektetés megtérülése)a befektetés megtérülése (ROI) egy olyan pénzügyi arány, amelyet a befektető befektetési költségeihez viszonyított előny kiszámításához használnak. Ez leggyakrabban mért nettó jövedelem osztva az eredeti tőkeköltség a beruházás. Minél magasabb az arány, annál nagyobb a megszerzett előny., egy vállalkozás jövedelmezőségét mérő mutató a teljes eszköztípusa Szerintközös típusú eszközök közé tartozik a folyó, a nem folyó, a fizikai, az immateriális, a működési és a nem működő. Helyesen azonosítja. Ez az arány azt jelzi, hogy a vállalat milyen jól teljesít a nyereség összehasonlításával (a nettó incomeNet IncomeNet jövedelem kulcsfontosságú tétel, nem csak az eredménykimutatásban, hanem mindhárom alapvető pénzügyi kimutatásban. Miközben megérkezett keresztül) ez generál a tőke befektetett eszközök., Minél magasabb a hozam, annál eredményesebb és hatékonyabb gazdálkodás a gazdasági erőforrások hasznosítása. Az alábbiakban megtalálja a ROA képlet és a számítás bontását.
mi a ROA képlet?,
A ROA képlet:
ROA = Nettó árbevétel / Átlagos Eszközállomány
vagy
ROA = Nettó Jövedelem / Időszak Vége Vagyon
, Ahol:
Nettó Jövedelem egyenlő a nettó keresetek vagy nettó jövedelem abban az évben (fenntartási időszak)
Eszközök Átlagos egyenlő befejezés eszközök mínusz elején eszközök osztva 2
Kép: CFI Pénzügyi Elemzés Alapjai-Tanfolyam.
példa a ROA számításra
lépjünk át egy példán, lépésről lépésre, hogyan számítsuk ki az eszközök megtérülését a fenti képlet segítségével.,
Q: ha egy vállalkozás nettó incomenet Incomenet jövedelmet helyez el, akkor nem csak az eredménykimutatásban, hanem mindhárom alapvető pénzügyi kimutatásban kulcsfontosságú tétel. Míg a jelenlegi műveletekben 10 millió dollár értékű, a mérleglaponként 50 millió dollár értékű vagyonnal rendelkezik, a mérleg a három alapvető pénzügyi kimutatás egyike. Ezek a kimutatások kulcsfontosságúak mind a pénzügyi modellezéshez, mind a könyveléshez, mi az eszközök megtérülése?
A: $10 millió osztva $50 millió 0.2, ezért az üzleti ROA 20%., Minden egyes dollár eszköz a vállalat befektet, visszatér 20 cent nettó nyereség évente.
töltse le az ingyenes sablont
írja be nevét és e-mail címét az alábbi űrlapon, és töltse le most az ingyenes sablont!
milyen fontos az eszközök megtérülése?,
A ROA formula fontos arány elemzése a társaság profitabilityProfitability RatiosProfitability arányok pénzügyi mutatók által használt elemzők, mind a befektetők számára, hogy az intézkedés értékelése a képessége, hogy egy cég, hogy létrehoz jövedelem – (nyereség -) viszonyított árbevétel, mérleg eszközök, működési költségek, illetve a részvényesek” sajáttőke-egy meghatározott időtartam alatt az idő. Megmutatják, hogy egy vállalat mennyire hasznosítja eszközeit a nyereség előállításához., Az arányt általában akkor használják, amikor összehasonlítják a vállalat teljesítményét az időszakok között, vagy ha összehasonlítják két hasonló méretű vállalatot ugyanabban az iparágban. Vegye figyelembe, hogy nagyon fontos figyelembe venni egy vállalkozás méretarányát és az elvégzett műveleteket, amikor két különböző céget összehasonlítanak az ROA-val.
jellemzően a különböző iparágak különböző ROA-kkal rendelkeznek., Olyan iparágak, amelyek tőkeintenzívek, és nagy értékű állóeszközt igényelnek. a befektetett eszközök forgalma (FAT) olyan hatékonysági mutató, amely jelzi, hogy a vállalkozás milyen jól vagy hatékonyan használja fel az állóeszközöket az értékesítés előállításához. Ez az arány a nettó értékesítést nettó állóeszközökre osztja egy éves időszak alatt. A nettó állóeszközök közé tartozik az ingatlan, a növény, és a berendezések kevésbé felhalmozott értékcsökkenése műveletek, általában alacsonyabb ROA, mivel a nagy eszközalap növeli a nevező a képlet., Természetesen egy nagy eszközalappal rendelkező társaságnak nagy ROA-ja lehet, ha jövedelmük elég magas.
mi a nettó jövedelem?
a nettó jövedelem az a nettó összeg, amelyet egy vállalkozás valósít meg, miután levonta az üzleti tevékenység összes költségét egy adott időszakban. Ez magában foglalja az adósság után fizetett összes kamatot, a kormány által fizetendő jövedelemadót, valamint az összes működési és nem működési költséget.
a működési költségek magukban foglalhatják az eladott áruk (fogaskerekek)eladási költségeit (Fogaskerekek) az eladott áruk (fogaskerekek) költsége az áruk vagy szolgáltatások előállítása során felmerülő “közvetlen költségeket” méri., Ez magában foglalja az anyagköltséget, a közvetlen, termelési költségeket, az adminisztratív és marketing költségeket, valamint a berendezések és az ingatlanok amortizációját és értékcsökkenését.
szintén hozzáadódik a nettó jövedelemhez a befektetésekből vagy az elsődleges műveletekből közvetlenül nem származó kiegészítő jövedelem, például berendezések vagy állóeszközök értékesítéséből származó bevétel. Megjegyzés: a nem működő tételeket a nettó jövedelemből 350 600+ hallgató pénzügyi elemzésével lehet korrigálni, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a J. P. Morgan és a Ferrari .,
A nettó jövedelem/veszteség az eredménykimutatás alján található, és a ROA-hoz érkező összes eszközre oszlik.
videó példa az eszközök megtérülésére a pénzügyi elemzésben
a ROA-t általában a pénzügyi elemzéseket végző elemzők használjáka pénzügyi kimutatások elemzésehogyan kell elvégezni a pénzügyi kimutatások elemzését. Ez az útmutató megtanítja, hogy végezzen pénzügyi kimutatás elemzése az eredménykimutatás, a vállalat teljesítményét.
a ROA azért fontos, mert megkönnyíti a vállalatok összehasonlítását., Képzeljünk el két céget … az egyik 50 millió dolláros nettó jövedelemmel és 500 millió dolláros vagyonnal, a másik 10 millió dolláros nettó jövedelemmel és 15 millió dolláros vagyonnal.
melyik cég lenne inkább a saját?
az első vállalat 10% – os vagyonvisszatérítést, a második pedig 67% – os ROA-t keres.
További információ a CFI pénzügyi elemzési alapjainak tanfolyamán.
A vállalatok eszközeinek megtérülése
Az alábbiakban néhány példa a leggyakoribb okokra, amelyek miatt a vállalatok elvégzik az eszközök megtérülésének elemzését.
1., A ROA használata a nyereségesség és a hatékonyság meghatározására
az eszközök megtérülése jelzi az eszközök dollárjára jutó pénzösszegét. Ezért az eszközérték magasabb megtérülése azt jelzi, hogy egy vállalkozás jövedelmezőbb és hatékonyabb.
2. A ROA-nak a
vállalatok közötti teljesítmény összehasonlításához történő használata fontos megjegyezni, hogy az eszközök megtérülését nem szabad összehasonlítani az iparágakban. A különböző iparágakban működő vállalatok jelentősen eltérnek az eszközök használatától., Egyes iparágak például drága tulajdont, üzemet és felszerelést igényelhetnek (PP&E)PP&E (ingatlan, üzem és berendezés)PP&E (ingatlan, üzem és berendezés) az egyik legfontosabb nem forgóeszköz a mérlegben. PP&E befolyásolja Capex, hogy bevételt, szemben a vállalatok más iparágakban. Ezért ezek a vállalatok természetesen az eszközök alacsonyabb megtérüléséről számolnának be, összehasonlítva azokkal a vállalatokkal, amelyek nem igényelnek sok eszközt a működéshez., Ezért az eszközök megtérülését csak az iparágon belüli vállalatokkal való összehasonlításhoz szabad felhasználni. Tudjon meg többet az iparági elemzésrőlaz iparelemzésaz Iparelemzés a vállalkozások és az elemzők által az iparág összetettségének megértéséhez használt piacértékelési eszköz. Három általánosan használt.
3. A ROA segítségével meghatározhatja az eszközintenzív/eszközfényű társaságokat
az eszközök megtérülése felhasználható annak felmérésére, hogy a vállalat mennyire eszközintenzív:
- minél alacsonyabb az eszközök megtérülése, annál eszközintenzívebb a vállalat., Egy eszközintenzív vállalat példája egy légitársaság.
- minél magasabb az eszközök megtérülése, annál kevésbé eszközigényes a vállalat. Egy példa egy eszköz-könnyű cég lenne egy szoftver cég.
általános szabályként az 5% alatti eszközök megtérülése eszközintenzív vállalkozásnak minősül, míg a 20% feletti eszközök megtérülése eszköz-könnyű vállalkozásnak minősül.
további források
Köszönjük, hogy elolvasta CFI útmutató, hogy visszatérjen az eszközök és a ROA képlet., A tanulás folytatása és világszínvonalú pénzügyi elemzővé válása Trifecta ® Elemzőa végső útmutató arról, hogyan lehet világszínvonalú Pénzügyi elemző. Szeretne világszínvonalú Pénzügyi elemző lenni? Szeretné követni az iparág vezető bevált gyakorlatait, és kitűnni a tömegből?, A folyamat, az úgynevezett elemző Trifecta® áll analitika, prezentáció & soft készségek, ezek a további CFI források lesz egy nagy segítség:
- belső megtérülési ráta belső megtérülési ráta (IRR)a belső megtérülési ráta (IRR) a diszkontráta, ami a nettó jelenérték (NPV) a projekt nulla. Más szavakkal, ez a várható összetett éves megtérülési ráta, amelyet egy projekt vagy beruházás során keresnek.,
- Equityreurn on Equity (ROE)Return on Equity (ROE) Return on Equity (ROE) a Társaság nyereségességének olyan mértéke, amely a Társaság éves hozamát (nettó jövedelem) elosztja a teljes részvényes” saját tőkéjének (azaz 12%) értékével. Az ROE egyesíti az eredménykimutatást és a mérleget, mivel a nettó jövedelmet vagy nyereséget összehasonlítják a részvényesek saját tőkéjével.
- DCF Modeling Guidedcf Model Training Free GuideA DCF model is a specific type of financial model used to value A business., A modell egyszerűen egy előrejelzés a vállalat unlevered szabad cash flow
- Pénzügyi Modellezés Legjobb PracticesFree Pénzügyi Modellezés GuideThis pénzügyi modellezés útmutató vonatkozik Excel tippek, legjobb gyakorlatok a feltételezések, vezetők, előrejelzés, amely összeköti a három állítás, DCF elemzés, több