Business Kjøretøy Fradrag for 2020

Virksomhet Kjøp av Kjøretøy: Hva Er Fradragsberettiget for 2020?

Kjøp av nye og brukte firmabiler kan kvalifisere for skattelettelser under gjeldende lovgivning. Hvis du trenger et nytt kjøretøy til bruk for næringsformål, gjennomgang av disse detaljene før du går shopping. Noen kjøretøyer kan kvalifisere seg for større fradrag enn andre.,

Første Året Avskrivninger Bryter

skattekutt og Jobber Act (TCJA) tillater ubegrenset 100% første året bonus avskrivninger for kvalifisering av nye og brukte eiendeler (inkludert kvalifisert kjøretøy) som er anskaffet og satt i drift mellom 28. September 2017, og med 31. desember 2022. Imidlertid, for en brukt ressurs for å være kvalifisert for en 100% første året bonus avskrivninger, det må være ny for skattyter (du eller din bedrift).,

TCJA også permanent økt § 179 utgiftsføre grense for kvalifiserende eiendel innkjøp fra $500.000 i 2017 til $1 million for skatteår som begynner i 2018 og utover. Men dette bruddet faset ut for kvalifiserende kjøp over $2,5 millioner i 2018 (opp fra $2 millioner i 2017).

For skatt årene etter 2018, disse beløpene vil bli justert årlig for inflasjon. Inflasjon-justerte tall for 2020 er $1.04 millioner og $2.59 millioner kroner. For 2021, inflasjon justert beløp på $1.05 millioner og $2.62 millioner kroner.

Sek., 179 utgiftsføre for kvalifiserende eiendel kjøp er faset ut på en dollar-for-dollar grunnlag for kjøp som overstiger terskelverdi. Så, ingen Sek 179 fradrag er tilgjengelig hvis din totale investeringer i kvalifiserende eiendel er over $3.63 millioner kroner for 2020 ($3.67 millioner kroner i 2021).

Tunge Kjøretøy

Tunge Suv-er, pickups og varebiler er behandlet for skattemessige formål, som transport utstyr. Så, de er kvalifisert for en 100% første året bonus avskrivninger og Sek 179 utgiftsføre hvis det brukes mer enn 50% for virksomheten. Dette kan gi en stor skatt pause for å kjøpe nye og brukte tunge kjøretøy.,

Imidlertid, hvis en tunge kjøretøy er brukt 50% eller mindre for forretningsformål, du må avskrive business-bruk prosentandel av bilen koster over en seks-års periode.

for Å illustrere den potensielle besparelser fra disse første året skattelettelser, la oss si at du kjøper en ny $65,000 tung SUV og bruke det 100% for din bedrift i 2020. Du kan trekke fra hele $65,000 i 2020 takket være 100% første året bonus avskrivninger privilegium. Hvis du bruker bilen kun 60% for business, ditt første året fradrag ville være $39,000 (60% x $65,000).,

for Å kvalifisere som en «tung» bilen, en SUV, pickup eller van må ha en produsent brutto kjøretøy vekt rating (GVWR) over 6,000 pounds. Du kan kontrollere GVWR av et kjøretøy ved å se på produsentens etiketten, som du vanligvis finner på innsiden av kanten på førersiden døren der de dør hengsler møte ramme. Eksempler på passende tunge kjøretøy inkluderer Audi Q7, Buick Enklaven, Chevy Tahoe, Ford Explorer, Jeep Grand Cherokee, Toyota Sequoia, og mange i full størrelse pickups.,

Hage-Utvalg Kjøretøyer

skattelettelser for passasjer biler (som er definert til å omfatte lys Suv-er, pickups og varebiler) er mindre generøse enn de som er for tunge kjøretøy. Avskrivninger grenser for passasjer biler anskaffet etter 27 September 2017, og satt i drift i 2020 er:

Hvis bilen er brukt mindre enn 100% for business, disse kvoter er kuttet ned proporsjonalt.,

Viktig: For et kjøretøy å være kvalifisert for disse skattelettelser, må det brukes mer enn 50% av forretningsgrunner, og skattyter må ikke velge ut av fradrag for klasse av eiendom som inkluderer passasjer biler (fem år eiendel).

Tenkning om Leasing?

Forretningsmessig bruk av en leid bil kan være skattemessig fradragsberettiget. Hvis en leid bil 100% for forretningsformål, for den fulle kostnaden for leie er fradragsberettiget som en ordinær virksomhet skattekostnad., Imidlertid, lessees av dyrere biler, må inneholde en viss mengde i inntekt for hvert år av leieavtalen for delvis å oppveie lease fradrag.

Den inntekt inkludering beløpet varierer basert på den leide bilen er første markedsverdi og året av leieavtalen. SKATTEMYNDIGHETENE har nylig publisert en tabell for å hjelpe skattytere bestemme inflasjonen justert for leie inkludering beløp for kjøretøy med leievilkår starter i 2020.

For eksempel, tenk at bedriften leier en lett lastebil med en markedsverdi på $66,500 på januar 1, 2020, for tre år., Antar det er for forretningsformål, er det bare. I henhold til SKATTEMYNDIGHETENE bord, din inntekt inkludering beløp for hvert år av leieavtalen, ville være som følger:

• $40 i 2020,
• $89 i 2021, og
• $131 i 2022.

leieavtalen inkludering bordet er designet for å bidra til å balansere ut den skattemessige fordeler med leasing en luksuriøs bil i forhold til å kjøpe det og tar den utvidede første året avskrivninger skattelettelser.

Kontakt din Brady Ware skatterådgiver for å diskutere fordeler og ulemper av innleie kontra å kjøpe en bedrift kjøretøy. Skatt er bare en betraktning i denne kritiske avgjørelsen.,

Mat for Tanken

Sek. 179 grenser ble permanent utvidet ved TCJA. Men det første året bonus avskrivninger programmet vil gradvis starte utfasing 20% per år begynner med skatt år, og starter i 2023. Og bonusen avskrivninger programmet vil utløpe etter 2026, med mindre Kongressen strekker det.

vær Også oppmerksom på at i dag er business-vennlig skattesatser og regler kan ikke siste. I fremtiden Kongressen kunne passere lovgivning som ville endre den gjeldende fradrag og skattesatser — eller til og med opphevelsen bonus avskrivninger program og Sek., 179 fradrag helt — for å dekke COVID-19 økonomisk lettelse og andre utgifter programmer. Så, det er viktig å være forberedt for en rekke scenarier. For noen skattytere, kan det være en fordel å melde seg ut av bonus avskrivninger og Sek 179 for 2020, og i stedet, hevder nedre første året fradrag for avskrivninger og utsette fradrag i framtidige år når skattesatsene er trolig øke.

---