Risikoen for Subprime Boliglån med et Nytt Navn

bare nevne ordet «subprime» er nok til å sende frysninger nedover ryggen av investorer, bankfolk, og huseiere. Og det er en veldig god grunn til hvorfor. Subprime boliglån var en av de viktigste driverne som førte til den Store Resesjonen. Men de synes å være å gjøre et comeback med et nytt navn—nonprime boliglån.

Det er flere forskjellige typer av subprime boliglån strukturer som er tilgjengelig på markedet. Men gjør en rose av noen andre navn lukte så søt? Som kanskje ikke nødvendigvis være tilfelle., Les videre for å finne ut mer om disse boliglån og hva de representerer.

Hva Er en Subprime Boliglån?

En subprime boliglån er en type lån som gis til personer med dårlig kreditt score—640 eller mindre, og ofte under 600—som, som et resultat av deres mangelfull kreditt historie, ikke ville være i stand til å kvalifisere seg for vanlig boliglån.

Det er en stor grad av risiko forbundet med noen subprime boliglån., Begrepet subprime selv refererer til låntakere og deres økonomiske situasjon, snarere enn lånet selv. Subprime låntakere er mer sannsynlig standard enn de som har høyere kreditt score.

Fordi subprime låntakere presentere en høyere risiko for långivere, subprime boliglån vanligvis kreve renter over de viktigste utlånsrente. Subprime boliglån renter er bestemt av flere ulike faktorer: Ned betaling, kreditt score, sene betalinger og delinquencies på en låntaker»s kreditt-rapporten.,

Typer av Subprime Boliglån

De viktigste typene av subprime boliglån inkluderer fast rente boliglån med 40 – til 50-års vilkår, interesse-bostedslån, og justerbar pris boliglån (Armer).

Fast Rente Boliglån

en Annen type subprime boliglån er en fast rente boliglån, gitt for en 40 – eller 50-års periode, i motsetning til standard 30-års periode. Denne lange lån periode senker den som låner»s månedlige utbetalinger, men det er mer sannsynlig å være ledsaget av en høyere rente., Renter tilgjengelig for fast rente boliglån kan variere betydelig fra utlåner til utlåner. Til forskning de beste prisene tilgjengelig, kan du bruke et verktøy som en lånekalkulator.

Justerbar Rente Boliglån

En justerbar rente boliglån starter ut med en fast rente og senere, i løpet av livet av lånet, skifter til en flytende rente. Et vanlig eksempel er 2/28 ARM. Den 2/28 ARM er en 30 år boliglån med fast rente i to år før de blir justert., En annen typisk versjon av ARMEN lån, 3/27 ARM, har en fast rente for tre år før det blir variabel.

disse typer av lån, flytende rente er fastsatt basert på en indeks pluss en margin. En mye brukt indeks er IS LIBOR. Med Armene, den som låner»s månedlig betaling er vanligvis lavere i løpet av den første terminen. Imidlertid, når deres boliglån tilbakestille til høyere, variabel pris, boliglån betalinger vanligvis øke betydelig., Selvfølgelig, renten kan avta over tid, avhengig av indeksen og økonomiske forhold, som, i sin tur, vil krympe betaling.

Armene spilt en stor rolle i krisen. Da boligprisene begynte å falle, mange huseiere forstått at deres hjem var»t verdt mengden kjøpesummen. Dette, kombinert med økningen i renter førte til en massiv mengde standard. Dette førte til en drastisk økning i antall subprime boliglån foreclosures i August 2006 og sprengning av bolig boble som fulgte året etter.,

Interesse-Bare Boliglån

Den tredje typen av subprime boliglån er en interesse-bare boliglån. For det første løpetid på lånet, noe som er typisk fem, sju eller 10 år, rektor betalinger er utsatt, slik at den som låner betaler kun renter. Han kan velge å foreta betalinger mot oppdragsgiver, men disse utbetalingene er ikke nødvendig.

Når dette utløper, låntaker begynner å betale av rektor, eller han kan velge å refinansiere boliglån., Dette kan være et smart alternativ for en låntaker om hans inntekt har en tendens til å svinge fra år til år, eller om han ønsker å kjøpe et hjem og forventer sin inntekt til å stige i løpet av et par år.

Verdighet Boliglån

verdighet boliglån er en ny type subprime lån, der låntaker gjør en ned betaling av ca 10%, og samtykker i å betale en høyere pris interesse for en angitt periode, vanligvis for fem år., Hvis han gjør det månedlige innbetalinger på gang, etter fem år, beløpet som er betalt mot interessen går mot å redusere saldoen på lånet, og renten senkes til prime pris.

Subprime Boliglån i Dag

Etter boligboble brast, det var praktisk talt umulig for noen med en kreditt score nedenfor 640 å skaffe et hjem lån. Med økonomien stabiliserer, subprime boliglån er å gjøre et comeback., Etterspørselen fra huseiere og långivere er økende for disse typer hjem lån. Wells Fargo tok også en stilling i den nye subprime bandwagon. Frem til 2015, bank var godkjenne potensielle boligkjøpere med kreditt score så lavt som 600 for Federal Housing Administration (FHA) lån.

Denne gangen, skjønt, Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) restriksjoner på disse subprime boliglån. Potensielle boligkjøpere må være gitt homebuyer»s veiledning av en representant som er godkjent av U.S. Department of Housing and Urban Development., Andre begrensninger som er lagt på disse nye subprime boliglån begrense renten øker og andre vilkår for lånet. Alle lån må også være riktig underskrevet.

De er også kommer tilbake ved en økt kostnad. Nå, subprime boliglån kommer med renter som kan være så høyt som 8% til 10%, og kan kreve forskudd på så mye som 25% til 35%.,

Subprime Boliglån er Risikabelt

Siden disse boliglån er spesielt for folk som ikke kvalifiserer for en førsteklasses pris boliglån—som vanligvis betyr at låntaker vil ha en vanskelig tid å betale lånet tilbake—organisasjonen eller banken låne penger har rett til å kreve høye renter for å gi et ekstra insentiv for den som låner for å betale i tide.,

Men når folk som allerede har hatt problemer med å håndtere gjelden i fortiden ta ut disse lån, vil de oppleve en mer vanskelig, for ikke å nevne dyre fremtiden enn de som har god kreditt score og kan ha råd lån med mer rimelig rente.

Subprime Boliglån Meltdown

Subprime boliglån og subprime meltdown er vanligvis den skyldige oppkalt etter utbruddet av Den Store Resesjonen.,

Mange långivere var liberale i å gi disse lånene fra 2004 til 2006, som et resultat av lavere rente, høy kapital likviditet, og muligheten til å gjøre mye av fortjenesten. Ved å gi disse høyere risiko lån, långivere belastes rente over prime for å kompensere for den ekstra risiko de antas.

De også finansiert boliglån ved å samle dem og deretter selge dem for investorer som ompakkete investeringer., Den kraftige økning i folk som kunne plutselig råd til boliglån førte til en bolig mangel, som hevet boligprisene, og dermed mengden av finansiering vil være huseiere nødvendig.

Det virket som en stadig oppadgående spiral. Ulempen var at lån ble gitt til personer som ikke kunne betale dem tilbake. Når store tall begynte å misligholde sine lån og frekvensen av huset foreclosures eksplodert, långivere mistet alle pengene de utvidet. Så gjorde mange finansielle institusjoner som har investert tungt i securitized pakket boliglån., Mange har opplevd ekstreme økonomiske problemer—selv konkurs.

The subprime boliglån krise videreført fra 2007 til 2010, morphing inn i en global resesjon som dens virkninger ut over hele finansielle markeder og økonomier rundt om i verden.

Den Nederste Linjen

Selv om subprime lån øker antall mennesker som kan kjøpe boliger, det gjør det vanskeligere for dem å gjøre det, og øker sjansene for at de vil misligholde sine lån. Misligholde gjør vondt både låntaker og hans kreditt score, så vel som långiver.,

Forsvarere av den nye subprime boliglån påpeke at boligkjøpere er ikke tvunget til å betale de høye andelen renter på ubestemt tid. Når kjøpere kan bevise at de er i stand til å betale sine boliglån på tid, deres kreditt score bør øke, og de kan refinansiere sine boliglån til lavere priser.

Faktisk, mange mennesker som tar ut Armene satser på det faktum at etter den tid variabel pris spark i, de vil ha ryddet opp i deres kreditt rapporten i den grad de vil kvalifisere seg for nye, mer fordelaktig finansiering.,

– >

---