Return on Assets & Roa-formule

Roa-formule / return on Assets-berekening

Return on Assets (ROA) is een soort return on investment (ROI)Roi-formule (Return on Investment)Return on investment (ROI) is een financiële ratio die wordt gebruikt om het voordeel te berekenen dat een investeerder zal ontvangen in verhouding tot zijn investeringskosten. Het wordt meestal gemeten als netto-inkomen gedeeld door de oorspronkelijke kapitaalkosten van de investering. Hoe hoger de verhouding, hoe groter het verdiende voordeel., metric die de winstgevendheid van een bedrijf meet in relatie tot zijn totale assetsTypes van Assetsvoorkomende soorten activa omvatten vlottende, vaste, fysieke, immateriële, operationele en niet-operationele. Correct identificeren en. Deze ratio geeft aan hoe goed een bedrijf presteert door het vergelijken van de winst (netto incomeNet Incomenet inkomen is een belangrijke post, niet alleen in de winst-en verliesrekening, maar in alle drie de kern jaarrekening. Terwijl het is aangekomen op door) het genereert om het kapitaal het is geïnvesteerd in activa., Hoe hoger het rendement, hoe productiever en efficiënter het beheer is in het gebruik van economische middelen. Hieronder vindt u een overzicht van de ROA formule en berekening.

Wat is de Roa-formule?,

de ROA-formule is:

ROA = netto-inkomen / gemiddelde activa

of

ROA = netto-inkomen / einde van periode activa

waarbij:

netto-inkomen gelijk is aan netto-inkomen of netto-inkomen in het jaar (jaarperiode)

gemiddelde activa gelijk is aan eindigende activa minus beginactiva gedeeld door 2

afbeelding: basiscursus financiële analyse van het CFI.

voorbeeld van Roa-berekening

laten we stap voor stap een voorbeeld doorlopen van hoe het rendement op activa te berekenen met behulp van de bovenstaande formule.,

Q: als een bedrijf een nettoinkomenet publiceert, is inkomen een belangrijke post, niet alleen in de winst-en verliesrekening, maar in alle drie de kernrekeningen. Terwijl het is gekomen tot door middel van $ 10 miljoen in lopende operaties, en bezit $ 50 miljoen waarde van activa volgens de balans sheetBalance Sheetde balans is een van de drie fundamentele financiële overzichten. Deze verklaringen zijn de sleutel tot zowel financiële modellering en accounting, Wat is het rendement op activa?

A: $10 miljoen gedeeld door $ 50 miljoen is 0,2, daarom is de ROA 20%., Voor elke dollar aan activa waarin het bedrijf investeert, geeft het 20 cent nettowinst per jaar terug.

Download het gratis sjabloon

Voer uw naam en e-mailadres in het onderstaande formulier in en download het gratis sjabloon nu!

Wat is het belang van rendement op activa?,

de ROA-formule is een belangrijke ratio bij het analyseren van de winstbejag van een onderneming profitability Ratioprofitability ratio ‘ s zijn financiële maatstaven die door analisten en beleggers worden gebruikt om het vermogen van een onderneming te meten en te evalueren om inkomsten (winst) te genereren in verhouding tot inkomsten, activa op de balans, bedrijfskosten en eigen vermogen gedurende een bepaalde periode. Ze laten zien hoe goed een bedrijf zijn activa gebruikt om winst te maken., De verhouding wordt meestal gebruikt bij het vergelijken van de prestaties van een bedrijf tussen perioden, of bij het vergelijken van twee verschillende bedrijven van dezelfde grootte in dezelfde sector. Merk op dat het zeer belangrijk is om de omvang van een bedrijf en de uitgevoerde operaties te overwegen bij het vergelijken van twee verschillende bedrijven die ROA gebruiken.

doorgaans hebben verschillende industrieën verschillende ROA ‘ s., Industrieën die kapitaalintensief zijn en een hoge waarde van vaste activa vereisen vaste activa Omzetvastgestelde activa omzet (FAT) is een efficiëntieverhouding die aangeeft hoe goed of efficiënt het bedrijf vaste activa gebruikt om verkoop te genereren. Deze verhouding verdeelt de netto-omzet in netto vaste activa, over een jaarlijkse periode. De netto vaste activa omvatten het bedrag van onroerend goed, installaties en apparatuur minus geaccumuleerde afschrijvingen voor operaties, zal over het algemeen een lagere ROA hebben, omdat hun grote activabasis de noemer van de formule zal verhogen., Uiteraard kan een bedrijf met een grote activabasis een grote ROA hebben, als hun inkomen hoog genoeg is.

Wat is netto-inkomen?

nettowinst is het nettobedrag dat door een onderneming wordt gerealiseerd na aftrek van alle kosten van het zakendoen in een bepaalde periode. Het omvat alle rente betaald op schuld, inkomstenbelasting verschuldigd aan de overheid, en alle operationele en niet-operationele uitgaven.

operationele kosten kunnen kosten van verkochte goederen (radertjes) kosten van verkochte goederen (radertjes)kosten van verkochte goederen (radertjes) metingen van de “directe kosten” bij de productie van goederen of diensten., Het omvat materiële kosten, directe, productie overhead, administratieve en marketingkosten, en afschrijving en afschrijving van apparatuur en onroerend goed.

bij de netto-inkomsten worden ook de extra inkomsten uit investeringen of die welke niet rechtstreeks voortvloeien uit primaire activiteiten, zoals opbrengsten uit de verkoop van uitrusting of vaste activa, opgeteld. Opmerking: niet-operationele posten kunnen worden gecorrigeerd uit het netto-inkomen door een financieel analist fmva® CertificationJoin 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, J. P. Morgan, en Ferrari .,

nettowinst / – verlies wordt onderaan de winst-en verliesrekening gevonden en verdeeld in totale activa om bij ROA te komen.

videovoorbeeld van rendement op activa in financiële analyse

ROA wordt vaak gebruikt door analisten die financiële analyseanalyseanalyse van financiële StatementsHow uitvoeren om analyse van financiële overzichten uit te voeren. Deze gids leert u om de jaarrekening analyse van de winst-en verliesrekening, van de prestaties van een bedrijf uit te voeren.

ROA is belangrijk omdat het bedrijven gemakkelijker vergelijkbaar maakt., Stel je twee bedrijven voor… een met een netto-inkomen van $ 50 miljoen en activa van $ 500 miljoen, de andere met een netto-inkomen van $ 10 miljoen en activa van $ 15 miljoen.

welk bedrijf zou u liever bezitten?

de eerste onderneming verdient een rendement op activa van 10% en de tweede een ROA van 67%.

Bekijk meer in de Basiscursus financiële analyse van het CFI.

rendement op activa voor ondernemingen

hieronder volgen enkele voorbeelden van de meest voorkomende redenen waarom ondernemingen een analyse van hun rendement op activa uitvoeren.

1., Het gebruik van ROA om winstgevendheid en efficiëntie te bepalen

rendement op activa geeft het bedrag aan dat per dollar aan activa wordt verdiend. Daarom geeft een hoger rendement op de waarde van activa aan dat een bedrijf winstgevender en efficiënter is.

2. Wanneer ROA wordt gebruikt om de prestaties van ondernemingen

te vergelijken, is het belangrijk op te merken dat het rendement op activa niet voor alle bedrijfstakken moet worden vergeleken. Bedrijven in verschillende sectoren verschillen aanzienlijk in hun gebruik van activa., Sommige industrieën hebben bijvoorbeeld dure materiële vaste activa nodig (PP&E)PP&E (materiële vaste activa)PP&E (materiële vaste activa) is een van de belangrijkste vaste activa op de balans. PP&E wordt beïnvloed door Capex, om inkomsten te genereren in tegenstelling tot bedrijven in andere sectoren. Daarom zouden deze bedrijven natuurlijk een lager rendement op activa rapporteren in vergelijking met bedrijven die niet veel activa nodig hebben om te werken., Daarom mag het rendement van activa alleen worden gebruikt om te vergelijken met ondernemingen in een bedrijfstak. Meer informatie over industrieanalyseindustriële Analyseindustriële analyse is een marktbeoordelingsinstrument dat door bedrijven en analisten wordt gebruikt om de complexiteit van een industrie te begrijpen. Er zijn drie algemeen gebruikt en.

3. Het gebruik van ROA om asset-intensive/asset-light companies te bepalen

rendement op activa kan worden gebruikt om te peilen hoe activaintensief een bedrijf is:

• hoe lager het rendement op activa, hoe meer activaintensiever een bedrijf is., Een voorbeeld van een vermogensintensieve onderneming zou een luchtvaartmaatschappij zijn.
• hoe hoger het rendement op activa, hoe minder activaintensief een bedrijf is. Een voorbeeld van een bedrijf met weinig activa zou een softwarebedrijf zijn.

in het algemeen wordt een rendement op activa van minder dan 5% als een activaintensieve activiteit beschouwd, terwijl een rendement op activa van meer dan 20% als een activaarme activiteit wordt beschouwd.

extra bronnen

Bedankt voor het lezen van CFI ‘ s guide to return on assets en de ROA-formule., Om te blijven leren en een financieel analist van wereldklasse te wordende analist Trifecta ® Gids De ultieme gids over hoe je een financieel analist van wereldklasse wordt. Wil je een financieel analist van wereldklasse worden? Bent u op zoek naar toonaangevende best practices te volgen en te onderscheiden van de menigte?, Ons proces, genaamd de Analyst Trifecta® bestaat uit analytics, presentatie & soft skills, deze extra CFI-middelen zullen een grote hulp zijn:

• Internal Rate of ReturnInternal Rate of Return (IRR)de Internal Rate of Return (IRR) is de discontovoet die de netto contante waarde (NPV) van een project nul maakt. Met andere woorden, het is de verwachte samengestelde jaarlijkse rendement dat zal worden verdiend op een project of investering.,
• Return on EquityReturn on Equity (ROE)Return on Equity (ROE) is een maatstaf voor de winstgevendheid van een onderneming waarbij het jaarlijkse rendement (netto-inkomen) van een onderneming gedeeld wordt door de waarde van het totale eigen vermogen (d.w.z. 12%). ROE combineert de winst-en verliesrekening met de balans als het netto-inkomen of de winst wordt vergeleken met het eigen vermogen.
• DCF Modeling GuideDCF Model Training Free GuideA DCF model is een specifiek type financieel model dat wordt gebruikt om een bedrijf te waarderen., Het model is gewoon een voorspelling van een bedrijf ‘ s unlevered free cash flow
• financiële modellering Best PracticesFree financiële Modelleringsgids deze financiële modelleringsgids behandelt Excel tips en best practices over aannames, drivers, forecasting, linking the three statements, DCF analysis, more

---